BEARISH ENGULFINGS TRONG THỊ TRƯỜNG FOREX
- Bearish Engulfings – mô hình nến nhấn chìm giảm giá thường được coi là tín hiệu cho việc giá đảo ngược đi xuống.
- Nghiên cứu này sử dụng một chiến lược phát hiện tự động để kiểm tra hiệu quả của chúng.
- 37,000 cây nến đã được phân tích, xác định 200 BE hợp lệ bằng EUR, GBP, JPY, AUD, CAD
- Sử dụng Bearish Engulfings liệu có hoạt động đáng tin cậy và dự đoán chính xác như các tín hiệu đảo chiều và/hoặc các tín hiệu tạo đỉnh không?
Bearish Engulfing (BE) là một mô hình nến có thể được xác định khi xem xét hầu như bất kỳ công cụ giao dịch tài chính nào.
Tất cả những gì bạn cần là giá mở cửa, cao, thấp, và giá đóng cửa. Theo ý nghĩa tên gọi của chúng, các nhà phân tích kỹ thuật thường sử dụng chúng như những tín hiệu cho thấy một thị trường có xu hướng đi lên có thể sẵn sàng đảo chiều.
Nhưng như bạn có thể đã nghe, hiệu quả trong quá khứ không phải lúc nào cũng là dấu hiệu cho thấy kết quả trong tương lai.
Đây không phải là báo cáo về những điểm phức tạp của Bearish Engulfings, thay vào đó, mục đích của bài viết này là để kiểm tra hiệu quả của chúng, chỉ bằng cách sử dụng giá. Phân tích trên thị trường ngoại hối – forex.
Ở cuối bài viết, sẽ là việc điểm qua những điểm chính và một số hạn chế của nghiên cứu này.
Chúng ta hãy đặt ra một số quy tắc cơ bản.
Xác định Bearish Engulfing trên EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY, AUD/USD, USD/CAD
Gần 37,000 cây nến đã được phân tích trên các cặp EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY, AUD/USD, và USD/CAD, sử dụng dữ liệu hàng ngày kể từ năm 1995 trên TradingView.
Một trong những lý do tại sao chúng tôi chọn phân tích trên thị trường ngoại hối là vì tính thanh khoản vô cùng lớn của nó, đặc biệt là giữa các cặp tiền tệ lớn. Điều này giúp tạo ra hành động giá mượt mà hơn so với các thị trường khác, chẳng hạn như chứng khoán và tiền điện tử.
Xác định Bearish Engulfings như thế nào?
Cần dựa trên một bộ quy tắc để tìm kiếm từng ngọn nến để nhận biết xem nó có hợp lệ hay không.
Đối với nghiên cứu này, ta tập trung vào một khoảng thời gian ngắn hạn, có nghĩa là 20 ngày trước và sau khi nhấn chìm.
Tổng cộng, có quá nhiều quy tắc để vượt qua. Thay vào đó, chúng ta hãy xem xét một số điều quan trọng nhất:
Quy tắc phát hiện Bearish Engulfing
- Thân nến Bearish Engulfing phải đáp ứng yêu cầu về kích thước tối thiểu, nó không thể quá nhỏ
- Thân nến trước BE (pre-candle) không được quá nhỏ so với thân BE
- Thay vì mức thấp trước nến, BE phải đóng dưới mức mở trước nến
- Trước BE, phải có sự xuất hiện của một xu hướng tăng (không có xu hướng giảm, hoặc hành động giá đi ngang)
- Mức giá đóng trước nến cũng phải là mức đóng cao nhất trong 20 ngày, với một số khả năng có thể xảy ra sai sót.
Các hạn chế đối với các quy tắc này và tính chủ quan sẽ được thảo luận ở phần cuối của báo cáo này.
Bểu đồ bên dưới là một ví dụ về EUR/USD Bearish Engulfing được phát hiện vào ngày 13 tháng 3 năm 2005. Đây là một ví dụ về một biểu đồ rõ ràng.
Lưu ý cách giá có xu hướng cao hơn trước BE, và mức đóng trước nến là mức đóng cao nhất trong 20 ngày. Sau BE, giá giảm xuống như người ta mong đợi.
Tổng cộng, đã phát hiện hơn 200 Bearish Engulfing từ gần 37,000 ngọn nến.
Tất nhiên, không phải tất cả chúng đều rõ ràng như bức ảnh dưới đây.
(1/5) After some final tuning, my Bearish Engulfing Detection is coming together nicely
After running on 5 major FX pairs, using daily data since 1995, I have analyzed almost 37k candles!
And found a little over 200 BEs
Below is some of $USDJPYhttps://t.co/AU9eZ286Yu pic.twitter.com/Nk64M6pYBn
— Daniel Dubrovsky (@ddubrovskyFX) May 26, 2023
Nếu bạn muốn xem một số trường hợp khác xuất hiện như thế nào, bạn có thể xem hiển thị của một số Mô hình nhấn chìm giảm giá trong mỗi cặp như dưới đây.
37,000 ngọn nến, hơn 200 lần nhấn chìm giảm giá, xu hướng trông như thế nào?
Dưới đây là biểu đồ vẽ từng xu hướng Bearish Engulfing 20 ngày trước và sau khi nó xuất hiện. Để đảm bảo rằng mọi xu hướng đều nằm trong cùng một phạm vi tỷ lệ, mỗi BE (đóng cửa) được lập chỉ mục thành 100 làm điểm bắt đầu.
Trong khoảng thời gian dẫn đến BE, bạn có thể thấy các xu hướng tăng như thế nào với một mô hình và phạm vi nhất quán. Ngày trước BE luôn là đỉnh cao. Đây là những gì tạo ra sự sụt giảm vào BE, đại diện cho mức giá đóng bên dưới nến trước.
Điều gì xảy ra sau Bearish Engulfing?
Các xu hướng tiếp tục trong 20 ngày, và với mỗi giai đoạn trôi qua, chúng sẽ trải ra theo kiểu hình nón hoặc hình tam giác.
Phía bên phải cũng thể hiện sự phân tán giá lớn hơn (phương sai) so với phía bên trái, với một loạt các đỉnh và đáy.
Thoạt nhìn, điều này nói lên tính ngẫu nhiên, và dội một gáo nước lạnh vào ý tưởng về Bearish Engulfings như những tín hiệu đảo chiều nhất quán. Nhưng chúng ta cần xem xét kỹ hơn.
Xu hướng nhấn chìm giảm giá trung bình trông như thế nào?
Đó là nơi biểu đồ tiếp theo xuất hiện, đó là xu hướng Bearish Engulfing trung bình.
Hình ảnh trực quan này xác nhận rằng đã có thể nắm bắt xu hướng tăng một cách nhất quán trước BE.
Cũng giống như biểu đồ trước, bạn có thể thấy đỉnh ngay trước BE trước khi giá giảm xuống 100, thể hiện sự sụt giảm vào mô hình engulfing.
Sau khi nhấn chìm, giá tiếp tục xuống thấp hơn, kết thúc -0.28% trên mức trung bình 20 ngày sau BE.
Vì vậy, có vẻ như có một xu hướng giảm nhẹ trong xu hướng sau BE.
Bearish Engulfings: Tín hiệu đảo chiều hay đỉnh?
Biểu đồ cuối cùng bao phủ chuỗi Bearish Engulfing trung bình, với tỷ lệ phần trăm các xu hướng đóng cửa bên dưới nến trước mỗi ngày.
Ví dụ: sau 5 ngày, 71% xu hướng vẫn ở dưới mức đóng cửa trước nến. Sau 10 ngày, con số này giảm xuống còn 66%, sau đó tăng lên 68% vào ngày thứ 15, và cuối cùng kết thúc ở mức 65% vào ngày thứ 20.
Nói cách khác, trung bình, khoảng hai phần ba (2/3) xu hướng vẫn ở dưới đỉnh sau một tháng.
Đây là một sự thật thú vị: sau 20 ngày, các quan sát về giá kết thúc đã tạo ra một phân phối chuẩn có ý nghĩa thống kê.
Điều này có nghĩa là chúng ta có thể sử dụng Hàm phân phối tích lũy (CDF) để tính xác suất của một chuỗi trong mẫu này kết thúc dưới đỉnh.
Và cũng giống như kết quả được đề cập trước đó, nó cũng đạt khoảng 65%.
Tổng kết về Bearish Engulfings
Sau khi phân tích gần 37,000 cây nến giữa EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY, AUD/USD, và USD/CAD, xác định ít nhất 200 Mô hình nến Bearish Engulfing, có vẻ như mô hình nến này hoạt động như một tín hiệu tạo đỉnh hơn là một tín hiệu đảo chiều.
Trong khi xu hướng trung bình kết thúc gần như -0.3% sau 20 ngày, 2/3 trong số đó vẫn nằm dưới đỉnh.
Nói cách khác, nếu chúng ta có thể xác định Bearish Engulfing hợp lệ trong thị trường này, thì nó có thể đáng được chú ý.
Giới hạn
Mặc dù Bearish Engulfings có thể được quan sát phổ biến giữa các thị trường, hãy hiểu rằng, một tập hợp con cụ thể của thị trường ngoại hối đã được phân tích cho nghiên cứu này và nó có thể phù hợp nhất với các cặp được nghiên cứu.
Hơn nữa, điều này dựa trên một mẫu của hơn 200 Bearish Engulfing.
Có thể cần nhiều hơn nữa để nâng cao tính hợp lệ của nghiên cứu này, (hoặc thậm chí bác bỏ nó).
Mặc dù chúng tôi đã cố gắng giữ cho nghiên cứu này khách quan nhất có thể, nhưng vẫn có một số tính chủ quan cố hữu trong phân tích kỹ thuật.
Ví dụ: trong khi hầu hết mọi người đều có thể đồng ý về các kích thước của Bearish Engulfing và cách chúng xuất hiện, thì bối cảnh mà chúng hình thành lại đơn giản hơn.
Trong mẫu này, chúng tôi đã xem xét nếu BE đóng dưới mức mở trước nến chứ không phải mức thấp trước nến. Một số có thể tranh luận rằng cái sau là đúng hơn.
Một yếu tố quan trọng khác là khung thời gian. Điều này được thực hiện trên dữ liệu hàng ngày, nhưng về mặt lý thuyết, bạn có thể phân tích các lớp thời gian khác nhau.
Điều đó cũng bao gồm khoảng thời gian bạn đo lường trước và sau khi nhấn chìm.
Nghiên cứu này tập trung vào hành động giá ngắn hạn, nhưng bạn cũng có thể phân tích các xu hướng rộng hơn, chẳng hạn như 40 ngày trước và sau Bearish Engulfing.
