Các nhà giao dịch thường so sánh thị trường ngoại hối với thị trường chứng khoán để xác định xem thị trường nào tốt hơn để giao dịch.
Mặc dù được kết nối với nhau, thị trường ngoại hối và chứng khoán rất khác nhau.
Thị trường ngoại hối có những đặc điểm độc đáo khiến nó khác biệt với các thị trường khác, và trong mắt nhiều người, nó cũng khiến nó trở nên hấp dẫn hơn nhiều để giao dịch.
Khi chọn giao dịch ngoại hối hoặc chứng khoán, bạn thường phải biết phong cách giao dịch nào phù hợp với mình nhất.
Biết được sự khác biệt và tương đồng giữa thị trường chứng khoán và ngoại hối cũng cho phép các nhà giao dịch đưa ra quyết định giao dịch sáng suốt dựa trên các yếu tố như điều kiện thị trường, tính thanh khoản, và khối lượng giao dịch.
5 KHÁC BIỆT HÀNG ĐẦU GIỮA THỊ TRƯỜNG NGOẠI HỐI VÀ CHỨNG KHOÁN
Bảng dưới đây tóm tắt một vài điểm khác biệt chính giữa thị trường ngoại hối và thị trường chứng khoán:
| THỊ TRƯỜNG NGOẠI HỐI | THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN |
|---|---|
| Khối lượng giao dịch lớn – Khoảng 5 nghìn tỷ đô la mỗi ngày | Khối lượng giao dịch ít hơn – Khoảng 200 tỷ đô la mỗi ngày |
| Dễ chuyển đổi | Khó chuyển đổi hơn |
| Thị trường hoạt động 24 giờ | Thị trường hoạt động 8 giờ |
| Có hoa hồng tối thiểu hoặc không có | Có hoa hồng |
| Độ tập trung hẹp | Độ tập trung rộng |
Chúng ta hãy xem xét sâu hơn về thị trường ngoại hối so với thị trường chứng khoán (cổ phiếu) chính xác như thế nào.
1) Khối lượng giao dịch
Một trong những khác biệt lớn nhất giữa thị trường ngoại hối và thị trường chứng khoán là quy mô tuyệt đối của thị trường ngoại hối.
Ngoại hối được ước tính giao dịch khoảng 5 nghìn tỷ đô la mỗi ngày, với hầu hết giao dịch tập trung vào một số cặp chính như EUR/USD, USD/JPY, GBP/USD, và AUD/USD.
Khối lượng giao dịch trên thị trường ngoại hối lấn át khối lượng giao dịch đô la của tất cả các thị trường chứng khoán trên thế giới cộng lại – trung bình khoảng 200 tỷ đô la mỗi ngày.
Có một khối lượng giao dịch lớn như vậy có thể mang lại nhiều lợi thế cho các nhà giao dịch.
Khối lượng giao dịch lớn có nghĩa là các nhà giao dịch thường có thể khớp lệnh dễ dàng hơn và tiếp cận gần với mức giá họ muốn hơn.
Mặc dù tất cả các thị trường đều dễ có khoảng trống, nhưng việc có nhiều thanh khoản hơn ở mỗi điểm định giá sẽ trang bị tốt hơn cho các nhà giao dịch tham gia và thoát khỏi thị trường.
2) Thanh khoản
Một thị trường giao dịch với khối lượng giao dịch lớn thường có tính thanh khoản cao.
Thanh khoản dẫn đến chênh lệch nhỏ hơn và chi phí giao dịch thấp hơn.
Các cặp chính trong ngoại hối thường có mức chênh lệch và chi phí giao dịch cực kỳ thấp khi so sánh với cổ phiếu, và đây là một trong những lợi thế chính của việc giao dịch trên thị trường ngoại hối so với giao dịch trên thị trường chứng khoán.
3) Thị trường hoạt động suốt 24 giờ
Ngoại hối là một thị trường tự do, có nghĩa là nó không được giao dịch qua một sàn giao dịch truyền thống.
Giao dịch được tạo ra một cách thuận lợi thông qua thị trường liên ngân hàng.
Điều này có nghĩa là giao dịch có thể diễn ra trên toàn thế giới trong giờ làm việc, và phiên giao dịch của các quốc gia khác nhau.
Do đó, nhà giao dịch ngoại hối có quyền truy cập vào giao dịch gần như 24 giờ một ngày, 5 ngày một tuần.
Mặt khác, các chỉ số chứng khoán chính giao dịch vào những thời điểm khác nhau và bị ảnh hưởng bởi các biến số khác nhau.
4) Hoa hồng tối thiểu hoặc không có
Hầu hết các nhà môi giới ngoại hối không tính phí hoa hồng, thay vào đó, họ kiếm tiền ký quỹ dựa trên mức chênh lệch (spread) – đó là sự khác biệt giữa giá mua và giá bán.
Khi giao dịch cổ phiếu (cổ phiếu), hoặc hợp đồng tương lai, hoặc một chỉ số chính như S&P 500, thường thì các nhà giao dịch phải trả chênh lệch cùng với hoa hồng cho nhà môi giới.
Chênh lệch ngoại hối khá minh bạch so với chi phí giao dịch các hợp đồng khác.
Bên dưới đây sẽ cho bạn thấy mức chênh lệch của EUR/USD được đánh dấu bên trong tỷ giá giao dịch thực thi.
Mức chênh lệch có thể được sử dụng để tính toán trước chi phí cho quy mô vị thế của bạn trước khi thực hiện.
5) Lấy nét hẹp so với lấy nét rộng
Có 8 loại tiền tệ chính mà các nhà giao dịch có thể tập trung vào, trong khi thị trường chứng khoán có hàng ngàn mã cổ phiếu.
Chỉ tập trung vào tám nền kinh tế, và vì ngoại hối được giao dịch theo cặp, các nhà giao dịch sẽ tìm kiếm các xu hướng phân kỳ và hội tụ giữa các loại tiền tệ để khớp với một cặp ngoại hối để giao dịch. Tám loại tiền tệ dễ theo dõi hơn hàng ngàn cổ phiếu.
BẠN NÊN GIAO DỊCH NGOẠI HỐI HAY CHỨNG KHOÁN?
Việc bạn chọn giao dịch ngoại hối hay chứng khoán phụ thuộc rất nhiều vào mục tiêu và phong cách giao dịch ưa thích của bạn.
Bảng dưới đây cho thấy các loại phong cách giao dịch khác nhau, bao gồm ưu và nhược điểm của từng loại khi giao dịch ngoại hối và chứng khoán.
| NHÓM NHÀ GIAO DỊCH | ĐỊNH NGHĨA | ƯU ĐIỂM | NHƯỢC ĐIỂM | THỊ TRƯỜNG NGOẠI HỐI SO VỚI THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN |
|---|---|---|---|---|
| Ngắn hạn (Scalping) | Phong cách giao dịch mà nhà giao dịch tìm cách mở và đóng giao dịch trong vòng vài phút, tận dụng các biến động giá nhỏ. | Các nhà giao dịch có thể tập trung nhiều hơn vào sự biến động, và tập trung ít hơn vào các biến số cơ bản làm di chuyển thị trường. | Do đặt nhiều giao dịch hơn, các nhà giao dịch mới có thể mất nhiều tiền hơn nếu chiến lược của họ không được tinh chỉnh. | Phù hợp với giao dịch ngoại hối do chi phí thực hiện các vị thế rẻ.
Một số sàn giao dịch yêu cầu số dư tài khoản vốn lớn để giao dịch. Hầu hết các nhà môi giới ngoại hối chỉ yêu cầu bạn có đủ vốn để duy trì các yêu cầu ký quỹ. |
| Trung hạn | Phong cách giao dịch mà nhà giao dịch tìm cách giữ các vị thế trong một hoặc nhiều ngày, trong đó các giao dịch thường được bắt đầu vì lý do kỹ thuật. | Yêu cầu về vốn thấp hơn so với các phong cách khác, vì nhà giao dịch đang tìm kiếm những động thái lớn hơn. | Các giao dịch phải đi kèm với phân tích có thể mất thời gian. | Thích hợp để giao dịch ngoại hối và chứng khoán. |
| Dài hạn | Phong cách giao dịch mà nhà giao dịch tìm cách giữ vị thế trong nhiều tháng, hoặc nhiều năm, thường đưa ra quyết định dựa trên các yếu tố cơ bản dài hạn. | Nhà giao dịch không phải dành nhiều thời gian để phân tích. | Yêu cầu vốn lớn cần thiết để trang trải các biến động. | Phù hợp hơn với giao dịch chứng khoán, vì thị trường ngoại hối có xu hướng thay đổi theo hướng nhiều hơn so với chứng khoán. |
NHỮNG CÂU HỎI THƯỜNG GẶP VỀTHỊ TRƯỜNG NGOẠI HỐI SO VỚI CÁC THỊ TRƯỜNG KHÁC
Làm cách nào tôi có thể chuyển đổi từ giao dịch ngoại hối sang giao dịch chứng khoán?
Để chuyển từ giao dịch ngoại hối sang giao dịch chứng khoán, bạn sẽ cần hiểu những khác biệt cơ bản giữa ngoại hối và chứng khoán.
Tóm lại, các biến động ngoại hối là do lãi suất và các biến động dự kiến của chúng gây ra.
Cổ phiếu phụ thuộc vào doanh thu, dự báo bảng cân đối kế toán, và nền kinh tế mà chúng hoạt động trong số những thứ khác.
Có sự khác biệt nào giữa giao dịch ngoại hối và hàng hóa không?
Ngoại hối và hàng hóa khác nhau về quy định, đòn bẩy, và giới hạn trao đổi.
Thị trường ngoại hối ít bị kiểm soát hơn nhiều so với thị trường hàng hóa, trong khi thị trường hàng hóa được kiểm soát chặt chẽ.
Về đòn bẩy, nó tồn tại trong cả thị trường ngoại hối và hàng hóa, nhưng trên thị trường ngoại hối, nó phổ biến hơn, do tính thanh khoản cao hơn và độ biến động thấp hơn (đòn bẩy có thể khuếch đại lỗ và lãi).
Ngoài ra, giống như cổ phiếu, hàng hóa được giao dịch trên các sàn giao dịch.
Các sàn giao dịch hàng hóa thiết lập các mức trần và sàn cho sự dao động giá cả của hàng hóa, và khi các giới hạn này bị ảnh hưởng, giao dịch có thể bị tạm dừng trong một thời gian nhất định tùy thuộc vào sản phẩm được giao dịch.
Thị trường ngoại hối và chứng khoán không có giới hạn có thể ngăn giao dịch diễn ra.
